在宋真宗天禧年间，江州府马元县有一个叫樊德的老汉，樊老汉因年幼时得了疾病，由于家境贫寒，请不起郎中，一条腿落下了毛病，平时走路一瘸一拐，干不了重活，故而年近五十了还是孤身一人。

樊老汉的住所背靠大山，门前还有一条大河，樊老汉在平地上开了一片空地，种些蔬菜，每日再去河里钓上几条鱼，再用鱼换些粮食过活，但每到雨季来临，河水上涨，河里的桥都被会淹没，村民每次过河都非常危险，樊老汉就用自己的钓鱼的小船，帮助村民渡河，十年如一日，分文不取，乡亲们都说樊老汉是个大好人，但也知道樊老汉家的情况，过河的人总会送些粮食蔬菜以示感谢。

最近一连半月，都是阴雨天气，这天樊老汉收工回家，看见自家院中站着一个女子，浑身都被淋湿透了，樊老汉好忙上前问道：“姑娘，你是谁？怎么站在我家院中，也不打把伞，就站在这里淋雨？”那女子看了看樊老汉一眼，就低头开始哭泣。

樊老汉见雨越下越大，只好先请女子进屋避雨，樊老汉烧了一锅热水，端了一杯热水递给女子，让她暖暖手，还递给女子一身干净的衣服让她披在身上御寒，过了一会，那女子才停止哭泣，然后开口说道：“小女子姜月娘，家在五十里在的魏里坡，家中遭了水灾，房屋被淹了，我随丈夫逃难到此处，谁知丈夫不幸患了恶疾死了，我想往前走，但我一个妇道人家又不知道该往哪里去，眼见雨越下越大，看到此处有房屋，想必有人居住，就想先到此处躲躲雨”。

樊老爹听罢月娘的遭遇，也是感慨不已，都是苦命人，樊老爹问月娘有何打算，月娘说，：我一妇道人家，孤苦无依，只求能有饭吃，有地方睡，足矣！樊老汉的草屋里只有一张床，男女有别，总不能让一个弱女子睡地上吧，当晚，樊老爹让月娘睡到床上，铺盖都给了月娘，自己则披件衣服，打了个地铺睡在地上。

到了半夜时分，樊老汉被冻得不行，下过雪的地上透着一股阴凉，本就不大的房间，还有一个美貌的寡妇与自己同处一室，樊老汉听着月娘呼吸声，心里是猫抓般地痒痒，樊老汉虽已年近半百，但还是第一次与女人离得那么近，思绪万千，翻来覆去实在睡不着，当樊老汉再次翻身时，发现月娘躺在了自己身旁，樊老汉看到月娘的脸就开始呼吸急促，结结巴巴的开口道：“小……小娘子，你…你这是……干吗”只听那月娘用妩媚的声音说道：“我现在孤苦无依，我也不想到处流浪漂泊了，我看你也是忠厚老实之人，不如我们搭伙过日子吧”，说罢，月娘将自己的脸贴到樊老汉的胸前，手还一直不停的抚摸樊老汉。

樊老汉虽说年近半百，到底还是个男人，被月娘这一抚摸，原始的本能瞬间被激发出来，一个翻身，就把月娘压在身下，那一夜，樊老汉终于体会到真正男人的滋味。次日天明，天已放晴，樊老汉带着月娘熟悉一下周边的环境，又把屋里院子里里外外都打扰了一番。现在两个人过日子，不比以前，樊老汉干活更加卖力，每日不再想着只顾温饱就好，就这样，俩人过起了正常的夫妻生活，樊老汉每日出门打渔，月娘又开了一片地，房前屋后都种上了蔬菜，两人日出而作日落而息，在这山清水秀的地方过着世外桃源般的生活。

一日，樊老汉去集市卖蔬菜，碰到一个道士，道士看了一眼樊老汉，开口道：“阁下印堂发黑，头顶还有黑气笼罩，最近是不是招惹了什么邪祟之物？”樊老汉听完大声发笑，并没有理会那道士，他对现在生活不知道有多满意，月娘年轻貌美，自己夜夜笙歌，每天都有美人在伴，夜里自己做梦都能笑醒。那道士并不死心，继续说道：“阁下就没觉得最近哪件事情特别奇怪吗？”

樊老汉顿了一下，他自己的确怀疑过，月娘年轻貌美，自己又穷又老，月娘怎么愿意做自己的妻子呢？随便找一个人过日子，也比自己强呀，为什么她心甘情愿的跟着自己呢？樊老汉也是一直犯嘀咕，就把自己留宿妇人，妇人投怀送抱的事给那道士说了说。

那道士让樊老汉领他回家，悄悄的躲在山上，樊老汉知道，每到月圆之夜，月娘就会偷偷外出，这天月圆之夜，樊老汉假装睡着，月娘看樊老汉睡着了以后，又悄悄的溜出门外，樊老汉找到老道，那老道在树上看到了月娘往山上去，两人一路尾随，最后看到月娘站在一块大石头上，仰天长啸一声，变成了一只九尾狐狸，仰着头开始吸纳星月之气。

樊老汉被这一幕吓得叫出了声，那道士赶紧跳出来，拿出拂尘，要与狐狸决斗，那狐狸朝这边一看，发现是樊老汉，便再次化成了月娘的模样，长叹一声说道：“今日，你既然知道了我的身份，我与你的缘分也就尽了，夫妻一场，我从未想过伤害你，但没想到你竟然对我如此不相信，联合外人来对付我”，樊老汉瑟瑟发抖的看着月娘。

道士冷哼一声说道：“你个畜生，不好好呆在该呆的地方，跑到山下害人，贫道今天收了你”，月娘也冷哼一声说道：“你们这些道貌岸然的恶道士，人还有好坏之分，可你们却固执己见，认为我们都会害人，我不过是为了还他上辈子的恩而已”，月娘看了眼樊老汉继续说道：“你上辈子乃一猎户，杀害了太多的生灵，故而你这辈子投胎时，上天让你一条腿残疾，来偿还你上辈子所欠的债，我乃山中修炼的狐仙，负责守护这一片山林，我见你日日乘船渡人积德行善，故而化成人形与你相伴，助你此生圆满，不料你却误信别人”，樊老汉听了月娘的话，又想起了月娘的好，此刻也开始后悔，自己不该听信道士的片面之言。

月娘又开口说道：“你我毕竟夫妻一场，你以后多多行善积德，以后还会有你的福报。”说完一股白烟就消失不见了，樊老汉怒气冲冲的瞪着那道士，道士心虚的说道：“她是狐狸精，最会蛊惑人，你莫要听她胡言乱语，她现在没害你，以后也会害你”，事已至此，樊老汉也不想再计较了，垂头丧气地下了山。

日子还得过，樊老汉听了月娘的话，继续积德行善，渡人过河，一日，樊老汉正在河中钓鱼，一个木盆漂到跟前，伴随着的还有阵阵啼哭，樊老汉把木盆放在船上，打开外面的包被里面竟然有个小娃娃，这娃娃虽然皮肤有点黑，但是灵动的大眼睛盯着樊老汉，也不害怕，还咯咯地笑了起来，樊老汉见此，向四周看了看，喊道：“谁家的娃娃，谁家的娃娃丢了？”转念一想自己住的地方如此偏僻，怎么会有人呢。

无奈只好把娃娃抱回了家，这娃娃真是惹人喜欢，樊老汉一逗他，他就笑，娃娃极其乖巧，樊老汉自己没有孩子，白捡了一个大儿子，觉得甚是不可思议，当天夜里，月娘来到樊老汉的梦里，对他说道，“这是我们的儿子，我给他取名樊凡，希望他能过平常人的生活，你好好待他，他定会为你养老送终”，人到了一定的岁数，求的也不过是家庭圆满，能颐养天年，樊老汉看着怀里的儿子，满眼泪水，这辈子他也算圆满了……